Super League Enterprise a levé environ 2,23 millions de dollars grâce à sa première offre sur le marché depuis l'annonce d'un accord qui transformerait la société cotée au Nasdaq en plateforme de trésorerie Bitcoin américaine de Metaplanet.
Résumé
- Super League a vendu 475 598 actions pour un produit brut d'environ 2,23 millions de dollars.
- La société a ouvert une capacité supplémentaire de 2,27 millions de dollars dans le cadre du programme ATM.
- Metaplanet prévoit de contribuer 2 100 BTC et 2,5 millions de dollars à la société.
- Super League devrait devenir Superplanet après la clôture de la transaction.
Selon un amendement au prospectus du 21 août déposé auprès de la Securities and Exchange Commission des États-Unis, Super League a vendu 475 598 actions ordinaires pour un produit brut d'environ 2,23 millions de dollars dans le cadre d'un accord signé trois jours plus tôt.
Le dépôt n'a pas divulgué le prix de vente moyen des actions ni le produit net après commissions et autres frais d'offre. En divisant le produit brut déclaré par le nombre d'actions vendues, on obtient une moyenne d'environ 4,69 dollars par action, bien que les ventes individuelles aient pu avoir lieu à des prix différents.
Avec la première allocation terminée, Super League a modifié l'offre pour rendre disponibles jusqu'à 2,27 millions de dollars supplémentaires d'actions ordinaires. Le montant ajouté est une nouvelle capacité plutôt qu'un financement terminé, laissant à la société la possibilité de lever environ 4,5 millions de dollars au total si elle vend la totalité de la deuxième allocation.
Super League a élargi son ATM après avoir vendu 475 598 actions
En vertu de l'accord de vente original du 18 août, The Benchmark Company et StoneX Financial agissent en tant qu'agents pour le programme ATM. Super League a autorisé des ventes allant jusqu'à 2,229 millions de dollars aux prix du marché en vigueur par des méthodes autorisées en vertu de la règle 415 de la Securities Act.
Plutôt que de vendre un bloc fixe à un investisseur à un prix négocié, l'arrangement permet aux agents de placer des actions sur le marché au fil du temps. Super League peut émettre des avis de placement qui fixent le nombre d'actions, la période de vente et toute limite de prix appliquée à une commande.
Pour chaque vente terminée, Benchmark et StoneX reçoivent une commission égale à 1 % du produit brut. Super League a également accepté de rembourser certaines dépenses et de fournir aux agents des droits d'indemnisation standard en vertu du contrat.
Le programme initial pourrait prendre fin après la vente de la totalité des 2,229 millions de dollars d'actions ou après que Super League ou Benchmark a résilié l'accord selon ses conditions. Ayant vendu environ 2,228999 millions de dollars, la société a déposé un amendement qui autorise jusqu'à 2,27 millions de dollars d'actions ordinaires supplémentaires.
Super League a basé la capacité ajoutée sur un flottant public d'environ 13,5 millions de dollars. Son calcul a utilisé 2 454 537 actions détenues par des non-affiliés et un prix de 5,50 dollars, le cours de clôture le plus élevé pour SLE au cours des 60 jours précédents au 18 août.
Parce que son flottant public était inférieur à 75 millions de dollars, la société a déclaré que l'instruction générale I.B.6 du formulaire S-3 limitait les offres publiques primaires à pas plus d'un tiers de son flottant public au cours de toute période de 12 mois. SLE a clôturé à 4,03 dollars le 21 août, selon l'amendement au prospectus.
La transaction Superplanet de Metaplanet reste soumise à la clôture
Super League a lancé le programme ATM le même jour où elle a annoncé un investissement proposé de Metaplanet. Comme crypto.news l'a précédemment rapporté, la société de trésorerie japonaise a accepté de contribuer 2 100 BTC et 2,5 millions de dollars en espèces pour une participation de contrôle dans Super League.
Valorisé à environ 134,6 millions de dollars lors de la signature de l'accord, l'investissement donnera à Metaplanet 44 859 400 actions ordinaires nouvellement émises au prix de 3 dollars chacune, 100 actions de capital privilégié perpétuel convertible et des bons de souscription couvrant jusqu'à 381 millions d'actions ordinaires supplémentaires.
La partie Bitcoin a été évaluée à environ 132,1 millions de dollars en utilisant le cours de clôture du BTC sur Coinbase à 16 heures, heure de New York, le 14 août. Bien que le prix du Bitcoin puisse changer avant la clôture, les sociétés ont fixé le nombre d'actions Super League que Metaplanet recevra.
Après la clôture de la transaction, Super League prendra le nom de Superplanet et devrait être cotée au Nasdaq sous le symbole SUPA. Metaplanet détiendrait environ 95,7 % de ses actions ordinaires en circulation, ou environ 93,6 % si les bons de souscription préfinancés existants sont exercés.
Les actions ordinaires émises à Metaplanet à la clôture, par l'exercice de bons de souscription ou par des conversions d'actions privilégiées, seront soumises à une période de blocage de cinq ans. Metaplanet aura également le droit de nommer cinq administrateurs au conseil initial de neuf membres, tandis que quatre administrateurs existants de Super League resteront.
Pendant 24 mois après la clôture, la société japonaise pourra acheter jusqu'à 2,1 millions d'actions privilégiées juniors non convertibles d'une valeur nominale de 100 $ chacune. L'utilisation complète du droit de souscription fournirait à Superplanet 210 millions de dollars supplémentaires.
La transaction devrait être conclue au quatrième trimestre 2026, sous réserve de l'approbation des actionnaires de Super League, des exigences du Nasdaq, des conditions de clôture habituelles et des procédures applicables aux États-Unis et au Japon.
Superplanet offrirait aux investisseurs américains une exposition au Bitcoin cotée au Nasdaq
Une fois terminée, la transaction placerait 2 100 BTC dans une société cotée aux États-Unis. Les pièces représentent environ 4,9 % des 43 000 BTC déclarés par Metaplanet et resteraient au sein du groupe consolidé plutôt que de quitter le bilan de Metaplanet.
Pour les investisseurs américains, SLE offre déjà une exposition via le Nasdaq Capital Market. Superplanet conserverait cette cotation tout en ajoutant un trésor de guerre en Bitcoin aux opérations existantes de publicité et de médias jouables de Super League, qui continueront en tant que segment d'activité distinct.
Le PDG de Metaplanet, Simon Gerovich, a décrit la structure prévue comme un moyen de lever des capitaux par l'intermédiaire de sociétés cotées au Japon et aux États-Unis.
« Superplanet est la façon dont nous construisons en Amérique, le marché des capitaux le plus profond au monde », a déclaré Gerovich lors de l'annonce de la transaction.
Metaplanet s'attend à ce que la société américaine utilise son Bitcoin comme garantie pour d'éventuelles offres d'actions privilégiées perpétuelles. Selon l'annonce conjointe, ces titres pourraient fournir un capital permanent sans augmenter le nombre d'actions ordinaires, bien qu'aucune offre privilégiée future n'ait été finalisée.
Au niveau de la société mère, Metaplanet a également ajouté d'autres canaux de financement au Japon. Quelques jours avant de révéler l'accord Superplanet, la société a lancé son programme BitBonds par le biais d'un placement privé de 200 millions de yens avec des taux d'intérêt annuels de 4 % à 4,3 %.
Metaplanet maintiendra son trésor de guerre réparti sur deux marchés
Metaplanet a déclaré 43 000 BTC après avoir ajouté 2 823 BTC au cours du deuxième trimestre. Son prix d'acquisition moyen s'élevait à environ 15,3 millions de yens par pièce, tandis que les 2 100 BTC alloués à Superplanet resteront partie des avoirs consolidés de la société japonaise après la clôture.
Des questions sur le solde sont apparues en août lorsque 5 014 BTC ont été déplacés entre des adresses liées à la société. Gerovich a ensuite confirmé qu'aucune vente n'avait eu lieu, affirmant que les pièces avaient été déplacées entre les dépositaires tandis que le trésor de guerre restait à 43 000 BTC.
Les états financiers du premier semestre de Metaplanet ont montré un actif total de 418,18 milliards de yens et un actif net de 340,88 milliards de yens au 30 juin. La société a également indiqué avoir tiré 414 millions de dollars sur une ligne de crédit de 500 millions de dollars garantie par le Bitcoin.
Super League conservera Matthew Edelman comme directeur général après avoir adopté le nom Superplanet, tandis que Metaplanet sélectionnera le président du conseil d'administration. Les premières nominations de Metaplanet au conseil comprendront Gerovich, Frederick Towfigh et John H. Whitehouse III.
