Evernorth Holdings приблизилась к тому, чтобы стать зарегистрированной на Nasdaq компанией-казначейством XRP, 27 августа после того, как Комиссия по ценным бумагам и биржам США объявила ее регистрационное заявление по форме S-4 вступившим в силу.
Резюме
- SEC объявила форму S-4 Evernorth вступившей в силу, что позволяет акционерам Armada рассмотреть предлагаемое объединение.
- Акционеры Armada, зарегистрированные по состоянию на 20 августа, проголосуют на специальном собрании 30 сентября в онлайн-режиме.
- Инвесторы, желающие получить выкуп, должны подать запросы до 28 сентября, согласно окончательным материалам доверенности.
- Завершение все еще требует одобрения акционеров, выполнения условий закрытия и принятия Nasdaq запланированного листинга XRPN.
- Evernorth планирует активные стратегии казначейства XRP, но рост XRP на акцию остается целью.
Вступление в силу позволяет Armada Acquisition Corp. II отправить окончательные материалы доверенности и провести голосование акционеров 30 сентября. Это не означает, что SEC одобрила слияние, бизнес-модель Evernorth или XRP как инвестицию.
Если акционеры одобрят сделку и остальные условия будут выполнены, объединенная компания планирует разместиться на Nasdaq под тикером XRPN. Evernorth заявила, что закрытие может последовать вскоре после голосования.
Голосование по слиянию Evernorth назначено на 30 сентября
Акционеры Armada, владевшие акциями на дату регистрации 20 августа, могут проголосовать на виртуальном специальном собрании. Предложения включают одобрение объединения бизнеса и связанных корпоративных мер, описанных в окончательном заявлении доверенности.
Публичные акционеры могут проголосовать за слияние, одновременно отдельно выбрав выкуп своих акций. Согласно материалам доверенности, запросы на выкуп должны быть поданы до 28 сентября, за два рабочих дня до собрания.
Выкупы могут уменьшить денежные средства, которые Armada вносит в объединенную компанию. Окончательные поступления также будут зависеть от обязательств по финансированию, корректировок при закрытии и выполнения инвесторами своих обязательств по финансированию.
Armada привлекла 230 миллионов долларов в ходе своего первичного публичного размещения в мае 2025 года. Ее спонсор позже сменился на Arrington XRP Capital Fund после завершения покупки ценных бумаг на сумму 6,6 миллиона долларов в августе 2025 года.
Вступление в силу SEC не одобряет стратегию XRP
Объявление SEC о вступлении в силу означает, что регистрационное заявление может быть использовано для ценных бумаг и сбора голосов акционеров, связанных со сделкой. Это не оценка того, является ли сделка справедливой или вероятной для успеха.
Собственное заявление Evernorth указывает, что ни SEC, ни какой-либо государственный регулятор не одобрили и не отклонили предлагаемую сделку, не оценивали ее достоинства и не подтверждали адекватность раскрытий.
Это различие важно, потому что стоимость Evernorth останется тесно связанной с XRP. Изменения цены токена могут изменить стоимость казначейства, чистую стоимость активов и количество XRP, представленное каждой акцией компании.
Более ранние заявления использовали подписную цену XRP в размере 2,36609 доллара для частей структуры сделки. Эта цифра является договорной справочной точкой, а не прогнозом или гарантированной оценкой.
Evernorth планирует активно управляемое казначейство XRP
Evernorth намерена направлять капитал в инфраструктуру, связанную с XRP, кредитование, ликвидность и другие ончейн-рынки. Компания заявляет, что эти стратегии предназначены для увеличения XRP на акцию с течением времени.
Этот результат остается целью руководства. Стратегии кредитования и ликвидности могут привести к появлению контрагентских, смарт-контрактных, рыночных рисков и рисков хранения, помимо тех, с которыми сталкиваются компании, владеющие только цифровыми активами.
Планируемая сделка привлекла обязательства от Ripple, SBI Group, Arrington Capital, Pantera Capital, Kraken и GSR. Evernorth ранее сообщала об ожидаемой валовой выручке более 1 миллиарда долларов, хотя погашения и корректировки при закрытии могут изменить окончательную сумму.
Как ранее сообщал crypto.news, Ripple внесла более 126,7 миллионов XRP для поддержки планируемого казначейства. Ранее раскрытая информация указывала на более широкие активы Evernorth в размере около 473 миллионов XRP, но их долларовая стоимость постоянно меняется.
Одобрение акционеров становится следующим крайним сроком
Голосование 30 сентября теперь является основным запланированным событием. Armada должна получить необходимые одобрения акционеров до завершения слияния.
Стороны также должны выполнить оставшиеся условия соглашения о объединении бизнеса и требования листинга Nasdaq. Если сделка будет завершена, Armada объединится с Evernorth, и образовавшаяся публичная компания будет работать под тикером XRPN.
Компенсация руководителям и потенциальное размытие акций остаются важными факторами для голосующих. В связанном материале Evernorth раскрыла информацию о вознаграждении акциями на сумму около 44 миллионов долларов для генерального директора Ашиша Бирлы наряду с другими договоренностями о компенсации руководителям.
Инвесторы также должны учитывать варранты, акции спонсоров, ценные бумаги частного размещения и другие акции, зарегистрированные в рамках сделки. В юридическом заключении Evernorth упоминалось до примерно 34,5 миллионов обыкновенных акций и варрантов, покрывающих около 11,5 миллионов дополнительных акций.
Если акционеры отклонят объединение или условие закрытия не будет выполнено, дебют на Nasdaq не состоится в текущие сроки. Объявленное Evernorth завершение сделки в конце третьего квартала или начале четвертого квартала остается прогнозным до завершения сделки.
